El rey Luis XI se disfraza de plebeyo en París para descubrir la traición que, está seguro, acecha a su reino. En una taberna local, escucha al impetuoso poeta François Villon exaltando por qué él sería mejor rey. Molesto, pero intrigado, el rey otorga a Villon el título de Gran Condestable. Pronto Villon empieza a trabajar y se enamora de una encantadora dama de compañía, pero debe huir de la ejecución cuando el rey se vuelve contra él.
