Per Henrik Pistolekors fungerar själv som filmens berättare. Per Henrik har vuxit upp hos majoren Swedenhielm tillsammans med dennes dotter Annarella. Swedenhielm har landsförvisats till Finland efter att ha hamnat i onåd hos Gustav III. Hans hat mot konungen är därför intensivt. Per Henriks far -- översten Pistolekors -- dog när Per Henrik var ung. Året är 1792. Swedenhielm ligger för döden och kyrkoherde Rosencrantz är på väg att ge honom sista smörjelsen. Swedenhielm är dock frisinnat lagd och hatar präster. Kyrkoherden jagas från platsen med en hagelsvärm i ändan. Innan Swedenhielm dör tvingar han Per Henrik att lova två saker, dels att hämnas på Gustav III, dels att skaffa en välbärgad fästman åt sin fostersyster. Swedenhielm dör efter att ha inmundigat en sista sup.
